4 ข้อที่เทรดเดอร์มักเข้าใจผิดเกี่ยวกับแพลตฟอร์ม Forex

เมื่อทำธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ (Forex) สิ่งที่สำคัญที่สุดของเราคือการเลือกแพลตฟอร์มที่ได้มาตรฐาน

เราจะให้ความสนใจเกี่ยวกับ ใบอนุญาตตามกฎระเบียบที่เข้มงวด การดูแลบัญชีธนาคารอย่างอิสระ ค่าสลิปเพจ (Slippage) ฯลฯ แต่ดังสุภาษิตโบราณที่ว่า "การเห็นไม่จำเป็นต้องเชื่อ" เมื่อตรวจสอบแง่มุมเหล่านี้ ก็จำเป็นต้องให้ความสนใจกับความเข้าใจผิดทางสติปัญญาเหล่านี้ด้วย

1. มีใบอนุญาตกำกับดูแล ≠ สามารถเริ่มต้นธุรกิจได้

เทรดเดอร์บางคนได้รับหมายเลขใบอนุญาตควบคุมที่แพลตฟอร์มมอบให้ จากนั้นนำข้อมูลไปตรวจสอบโดยผ่านเว็บไซต์ที่เป็นทางการและสถาบันอื่นๆ หากข้อมูลทั้งหมดสอดคล้องกัน ถึงจะประเมิณได้ว่าแพลตฟอร์มนั้นได้มาตรฐาน

อย่างไรก็ตาม การได้รับใบอนุญาตตามกฎระเบียบไม่ได้หมายความว่าคุณสามารถเริ่มต้นดำเนินกิจการได้ นี่เป็นสิ่งสำคัญมากที่ทุกคนต้องทำความเข้าใจ

ยกตัวอย่าง British FCA มี 4 หมวดหมู่และ 7 ประเภทใบอนุญาต:

1 ใบอนุญาตควบคุมเต็มรูปแบบ: MM, STP และใบอนุญาตที่ปรึกษาการลงทุน

2ใบอนุญาตAR: แบ่งเป็น ใบอนุญาตAR แบบอิสระและ ใบอนุญาต AR เบื้องต้น

3 ใบอนุญาตของยุโรป (เรียกอีกอย่างว่าใบอนุญาต EEA)

4ใบอนุญาตชำระค่า

อย่างไรก็ตาม ใบอนุญาตเดียวที่สามารถใช้งานได้จริงและอยู่ภายใต้การควบคุมดูแลของ FCA คือใบอนุญาต MM และ STP ที่มีการควบคุมเต็มรูปแบบ ยกตัวอย่างแพลตฟอร์ม EBC ที่เราใช้อยู่ และวิธีการตรวจสอบคือ:

ก่อนอื่นให้ป้อนหมายเลขใบอนุญาตการกำกับดูแลของ EBC Financial Group หมายเลข 927552 เพื่อเข้าสู่หน้าการค้นหา

ในส่วน Firm Status ของ Status และ Type แสดงว่าเป็น Authorised และ Regulated นี่คือใบอนุญาตการกำกับดูแลแบบเต็มรูปแบบ

อย่างไรก็ตาม ดังที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ ใบอนุญาตการกำกับดูแลแบบเต็มยังมีใบอนุญาตให้คำปรึกษาการลงทุนซึ่งไม่สามารถดำเนินธุรกิจได้ ในส่วน Firm Status นี้จะเหมือนกับใบอนุญาต MM และ STP ซึ่งมักจะสับสน

ความแตกต่างระหว่างใบอนุญาต MM และ STP กับใบอนุญาตให้คำปรึกษาการลงทุน อยู่ที่ Client Money ถ้า EBC เป็น can hold and can control นั่นหมายความว่าเป็นใบอนุญาต MM หรือ STP ซึ่งสามารถดำเนินธุรกิจได้ แต่ถ้าเป็น can not hold and can not control นั่นคือใบอนุญาตให้คำปรึกษาการลงทุน

2. มีใบอนุญาตกำกับดูแลเต็มรูปแบบ ≠ สามารถดำเนินธุรกิจได้อย่างสมบูรณ์

ประเด็นนี้ต่อเนื่องจากข้อก่อนหน้านี้

หากคุณเป็นคนที่มีความรู้ คุณอาจจะยืนยันได้ว่าใบอนุญาตนั้นเป็นใบอนุญาต MM หรือ STP และคิดว่าปลอดภัยแล้ว แต่ก็ไม่แน่เสมอไป เพราะการมีใบอนุญาตเป็นเพียงขั้นตอนเริ่มต้น การดำเนินธุรกิจต้องได้รับอนุญาตเพิ่มเติมด้วย

ยกตัวอย่างจาก EBC Financial Group ในส่วนของ Investment เราสามารถดูรายละเอียดในหมวดแรกและเปิดดู

ในส่วนนี้ Investment Type คือการอนุญาตให้ดำเนินธุรกิจ เช่น ในกรณีของ EBC มีทั้งหมด 15 รายการ ซึ่งสามารถทำธุรกรรมได้ถึง 15 ประเภท โดยที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขาย CFD มีอยู่ 3 ประเภท

จุดนี้สำคัญมาก เพราะบางแพลตฟอร์มอาจมีการอนุญาตเพียง 2 หรือ 1 ประเภท ซึ่งหมายความว่าการซื้อขาย CFD บางรายการอาจถูกจำกัด การที่ FCA กำกับดูแลอย่างเข้มงวด ทำให้คุณมีโอกาสเจอสองสถานการณ์ หนึ่งคือผลิตภัณฑ์การซื้อขายมีจำกัด หรือสองคือคุณอาจไม่ได้ทำการซื้อขายภายใต้การกำกับดูแลของ FCA ซึ่งไม่ว่าจะเป็นกรณีใด ล้วนส่งผลกระทบต่อการซื้อขายของเราอย่างชัดเจน โดยเฉพาะกรณีที่สอง ที่อาจทำให้เงินทุนของคุณไม่ปลอดภัย

นอกจากนี้ จำนวนการอนุญาตยังสามารถสะท้อนถึงความน่าเชื่อถือของแพลตฟอร์ม โดยทั่วไปแพลตฟอร์มส่วนใหญ่จะมีการอนุญาตประมาณ 6-7 รายการ แต่ละรายการมีมูลค่าหลายหมื่นถึงหลายแสนปอนด์ ในขณะที่ EBC มีการอนุญาต 15 รายการ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่งของแพลตฟอร์ม

 

3. แพลตฟอร์มนี้มีบัญชีธนาคารที่เป็นอิสระ ≠ ความปลอดภัยของกองทุน

นี่เป็นแนวคิดที่ค่อนข้างคลุมเครือ

บางแพลตฟอร์มอ้างว่าตนเองมีบัญชีธนาคารสำหรับการดูแลเงินทุนแยกต่างหาก ซึ่งเท่ากับว่าปลอดภัย แต่เงื่อนไขสำคัญที่ต้องมีคือ เงินของคุณต้องอยู่ในบัญชีนั้นจริงๆ

เนื่องจากการกำกับดูแลที่เข้มงวดจากหน่วยงานระดับสูง แพลตฟอร์มที่มีใบอนุญาตจะต้องมั่นใจว่าเงินของผู้ใช้ถูกเก็บไว้ในบัญชีที่แยกต่างหาก ดังนั้น บางแพลตฟอร์มถึงแม้จะมีใบอนุญาตระดับสูง แต่ก็อาจใช้การกำกับดูแลที่ไม่เข้มงวด และนำเงินของผู้ใช้ไปอยู่ภายใต้การกำกับดูแลนั้น

ดังนั้นแพลตฟอร์มมีบัญชีธนาคารที่แยกต่างหากหรือไม่? ถ้ามี แล้วเงินของคุณปลอดภัยหรือไม่? ไม่แน่นอน ในการกำกับดูแลที่ผ่อนคลาย เพียงแค่หาใช้ธนาคารขนาดเล็กที่มีคุณสมบัติเหมาะสมก็เพียงพอ แต่ความปลอดภัยอาจไม่สามารถรับประกันได้เลย

ดังนั้น เราควรตรวจสอบให้แน่ใจว่าบัญชีที่เราฝากเงินเข้าไปนั้นตรงกับบัญชีที่แยกดูแลหรือไม่ โดยสามารถตรวจสอบข้อมูลบัญชีผ่านช่องทางการโอนเงินและเปรียบเทียบข้อมูลได้

ตัวอย่างเช่น EBC Financial Group ได้ประกาศข้อมูลบัญชีแยกดูแลอย่างเป็นทางการในช่องทางของตนเอง ซึ่งเราได้ทำการยืนยันข้อมูลการโอนเงินแล้ว ข้อมูลตรงกันทุกประการ ซึ่งแสดงให้เห็นว่าเงินของเราถูกเก็บไว้ในบัญชีที่แยกดูแลจริง

 

4. ไม่มีสลิปเพจ ≠ แพลตฟอร์มที่ดี

เช่นเดียวกับการคิดว่าค่าสเปรดต่ำจะดีกว่า หลายคนก็พยายามหลีกเลี่ยงสลิปเพจ (slippage) ด้วยเช่นกัน

ในความเป็นจริง หากเป็นแพลตฟอร์มการส่งคำสั่งขายแบบตรงไปตรงมา การไม่มีสลิปเพจเลยเป็นเรื่องที่เป็นไปไม่ได้ ตราบใดที่มีการขาดแคลนสภาพคล่อง ก็จะเกิดสลิปเพจได้เสมอ

ถ้าแพลตฟอร์มหนึ่งไม่มีสลิปเพจเลย นั่นอาจแปลว่าแพลตฟอร์มนี้สามารถควบคุมราคาได้ ซึ่งเป็นสัญญาณที่อันตรายอย่างมาก

ดังนั้น สิ่งที่เราควรดูคือค่าเฉลี่ยของสลิปเพจ เราสามารถยอมรับสลิปเพจได้ แต่ในระยะยาวต้องไม่ให้เกิดสลิปเพจมากนัก หรือในบางกรณีต้องมีสลิปเพจเชิงบวกถึงจะเรียกว่าเป็นแพลตฟอร์มที่ดีจริงๆ

เช่นพิจารณาจากสลิปเพจในช่วงข่าวสารข้อมูลตลาด ปัจจุบันค่าเฉลี่ยของอุตสาหกรรมอยู่ที่ 0.1 ถึง 0 สลิปเพจเชิงลบ ในขณะที่ EBC มีสลิปเพจเชิงบวกอยู่ที่ 0.2-0.3 ซึ่งจัดว่าเป็นการเพิ่มประสิทธิภาพในการเสนอราคา เป็นทางเลือกที่เชื่อถือได้

โดยรวมแล้ว เมื่อเราเลือกแพลตฟอร์ม ควรพิจารณาข้อมูลอย่างถี่ถ้วนและเข้าใจคำศัพท์ที่ซ่อนอยู่เบื้องหลังคำพูดเหล่านั้น เพื่อให้เราได้เจอแพลตฟอร์มที่มีคุณภาพ