ความสำคัญของความคลาดเคลื่อนในการซื้อขาย
ความคลาดเคลื่อนมักจะเกิดขึ้นในคำสั่งซื้อขายในราคาตลาด เนื่องจากความคลาดเคลื่อนเกิดจากสภาพคล่องของตลาดที่ไม่เพียงพอทำให้ไม่สามารถดำเนินการตามราคาที่ต้องการได้ทันที ในทางตรงกันข้าม คำสั่งจำกัดการซื้อขายจะดำเนินการเฉพาะเมื่อราคาถึงตามที่กำหนดเท่านั้น ซึ่งหมายความว่าหากไม่มีคำสั่งที่ตรงกันในตลาดก็จะไม่มีการซื้อขายเกิดขึ้น จึงหลีกเลี่ยงความคลาดเคลื่อนที่ไม่จำเป็นได้
ดังนั้น เทรดเดอร์บางคนจึงถามว่า
สามารถทำแค่คำสั่งจำกัดการซื้อขายได้หรือไม่?
1.
ข้อเสียของการทำแค่คำสั่งจำกัดการซื้อขาย
แม้ว่าคำสั่งจำกัดการซื้อขายจะช่วยลดความคลาดเคลื่อนได้
แต่เราไม่แนะนำให้ทำแค่คำสั่งจำกัดการซื้อขาย
เหตุผลแรกคือ
เมื่อเกิดการเปลี่ยนแปลงของตลาดอย่างฉับพลัน เช่น
เมื่อมีการประกาศข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญ เช่น ข้อมูลการจ้างงานในสหรัฐฯ
คำสั่งจำกัดการซื้อขายของคุณอาจไม่สามารถดำเนินการได้
ซึ่งอาจทำให้คุณพลาดโอกาสในการซื้อขาย
เหตุผลที่สองคือ
หากแพลตฟอร์มการซื้อขายมีสภาพคล่องไม่เพียงพอ
คำสั่งจำกัดการซื้อขายของคุณอาจดำเนินการได้เพียงบางส่วนหรือไม่ได้เลย
ซึ่งทำให้ไม่สามารถเข้าร่วมในตลาดได้
เหตุผลที่สามคือ
หากเกิดการเปลี่ยนแปลงของราคาอย่างฉับพลัน
คำสั่งจำกัดการซื้อขายเพื่อหยุดการขาดทุนหรือทำกำไรอาจไม่สามารถดำเนินการได้
ซึ่งอาจทำให้การขาดทุนเพิ่มขึ้นหรือกำไรกลายเป็นการขาดทุน
เหตุผลที่สี่คือ
คำสั่งจำกัดการซื้อขายอาจเกิดความคลาดเคลื่อนได้ เช่น หากคุณตั้งคำสั่งขายที่ราคา 2400 ดอลลาร์
แต่เนื่องจากสภาพคล่องและความเร็วในการดำเนินการ คำสั่งของคุณอาจดำเนินการที่ราคา 2399.5
ดอลลาร์ ซึ่งเกิดการลื่นไถล 5 จุด
2.
มีวิธีแก้ไขปัญหาหรือไม่?
จากสาเหตุทั้งสี่ข้างต้น
ปัญหาหลักของคำสั่งจำกัดการซื้อขายคือสภาพคล่องไม่เพียงพอ
เช่น
ในกรณีที่เกิดการเปลี่ยนแปลงของราคาอย่างฉับพลัน หากแพลตฟอร์มมีสภาพคล่องดี
การเสนอราคาจะต่อเนื่องและไม่มีการขาดตอน เช่น แพลตฟอร์ม EBC ที่มีการเสนอราคาหลายระดับ
ความแตกต่างของราคาจากระดับหนึ่งไปยังอีกระดับหนึ่งมีเพียง 1 จุด ซึ่งแสดงให้เห็นว่าราคามีความต่อเนื่อง
นอกจากนี้
ความกว้างของการเสนอราคาก็เป็นตัวบ่งชี้สำคัญในการวัดสภาพคล่อง โดยทั่วไปแล้ว
ยิ่งใกล้เคียงกับการเสนอราคาระดับแรก จำนวนการเสนอราคาจะน้อยลง
เพราะการเสนอราคาระดับแรกคือราคาของสถาบัน
ตัวอย่างเช่น
ส่วนใหญ่แพลตฟอร์มมีการเสนอราคาระดับแรกเพียง 10 ล็อต แต่แพลตฟอร์ม EBC มีถึง 40 ล็อต ซึ่งแสดงให้เห็นว่าสภาพคล่องของ EBC มีความกว้าง
แพลตฟอร์มที่มีสภาพคล่องไม่ดีอาจมีการเสนอราคาน้อยกว่า
2-3 ระดับ และความกว้างของการเสนอราคาก็ไม่เพียงพอ
เมื่อปริมาณการซื้อขายเพิ่มขึ้น จะเกิดการขาดตอนของการเสนอราคา
โดยเฉพาะเมื่อคุณตั้งคำสั่งจำกัดการปิดสถานะ
สภาพคล่องของแพลตฟอร์มจะมีผลต่อกำไรและการควบคุมการขาดทุนของคุณ
ดังนั้น
ไม่ว่าจะทำคำสั่งจำกัดการซื้อขายหรือคำสั่งในราคาตลาด
ควรเลือกแพลตฟอร์มที่มีสภาพคล่องดี
2.
ความเร็วในการดำเนินการของแพลตฟอร์มก็เป็นปัจจัยสำคัญ
เช่น
เมื่อราคาถึงระดับที่คุณตั้งคำสั่งจำกัดการซื้อขาย
แต่เนื่องจากแพลตฟอร์มมีความเร็วในการดำเนินการช้า เมื่อแพลตฟอร์มรับคำสั่ง
ตลาดอาจมีการเปลี่ยนแปลงไปแล้ว ซึ่งอาจทำให้คำสั่งของคุณเกิดความคลาดเคลื่อนได้
ดังนั้น
ไม่ว่าจะเป็นคำสั่งจำกัดการซื้อขายหรือคำสั่งในราคาตลาด
ควรเลือกแพลตฟอร์มที่มีความเร็วในการดำเนินการสูง โดยพิจารณาจาก
1.
จำนวนเซิร์ฟเวอร์และศูนย์ข้อมูล
2.
ความเร็วเฉลี่ยในการดำเนินการคำสั่ง
3.
ความสามารถในการประมวลผลคำสั่งจำนวนมาก
4.
ความเสถียรของระบบ
เช่น แพลตฟอร์ม EBC มีเซิร์ฟเวอร์ในลอนดอน LD5 นิวยอร์ก
NY4 สิงคโปร์ SG1 โตเกียว TY3 และฮ่องกง HK2 พร้อมด้วยศูนย์ข้อมูล 30 แห่ง ความเร็วเฉลี่ยในการดำเนินการคำสั่งคือ 291.2 มิลลิวินาที
ซึ่งดีกว่าค่าเฉลี่ยในอุตสาหกรรมที่ 500.2 มิลลิวินาที
นอกจากนี้ แพลตฟอร์ม EBC ยังสามารถประมวลผลคำสั่งได้สูงสุด 1000
คำสั่งต่อวินาที และมีความเสถียรของระบบ 98.75% ซึ่งสามารถมั่นใจได้ว่าคำสั่งจะถูกดำเนินการอย่างแม่นยำ
การพิจารณาปัจจัยเหล่านี้ในการเลือกแพลตฟอร์มเป็นสิ่งสำคัญ
จำนวนเซิร์ฟเวอร์และศูนย์ข้อมูลบ่งบอกถึงความสามารถด้านฮาร์ดแวร์
ความเร็วเฉลี่ยในการดำเนินการคำสั่งบ่งบอกถึงความสามารถในการปรับแต่งฮาร์ดแวร์
ความสามารถในการประมวลผลคำสั่งจำนวนมากและความเสถียรของระบบบ่งบอกถึงความสามารถในการดำเนินการคำสั่งอย่างแม่นยำในช่วงเวลาที่มีการเปลี่ยนแปลงของตลาด
โดยสรุป
คำสั่งจำกัดการซื้อขายสามารถลดความคลาดเคลื่อนได้ในระดับหนึ่ง
แต่สามารถใช้เป็นวิธีการเสริมเท่านั้น โดยเฉพาะเมื่อทำการปิดสถานะ
ควรระวังว่าคำสั่งอาจไม่สามารถดำเนินการได้
การลดความคลาดเคลื่อนที่สำคัญที่สุดคือการเลือกแพลตฟอร์มที่มีสภาพคล่องดีและมีความเร็วในการดำเนินการสูง ซึ่งจะช่วยให้เราสามารถใช้วิธีการซื้อขายต่างๆ ได้อย่างยืดหยุ่นและประสบความสำเร็จในการเปลี่ยนแปลงของตลาด
ความคิดเห็น
แสดงความคิดเห็น